폭풍 속에도 살아남은 AI 가치투자, 투자 리포트 누적 수익률 52% 기록

폭풍의 한복판, ‘AI 가치투자 포트폴리오’는 살아남았다

아시아 증시가 출렁이는 날이다. 15일 코스피는 하루 만에 7.57%나 폭락하며 5500선을 기록했고, 코스닥도 7%대 하락을 기록했다. 미국 증시는 다우가 1% 넘게 오르며 반등의 무늬를 보였지만, 나스닥과 필라델피아 반도체 지수는 부진을 이어가며 시장의 긴장감을 높였다. 이러한 소용돌이 속에서 ‘AI 가치투자 포트폴리오’의 누적 수익률은 여전히 +52.19%를 기록 중이다. 다만 최근 5일간 자산이 1조2000억원대에서 줄어드는 조정 국면에 진입한 것은 사실이다.

한때 1만6천달러까지 치솟았던 자산, 이제는 조정의 몸짓

이 포트폴리오의 자산 추이를 보면 10월 12일 1만6284달러로 고점을 찍은 뒤 흐름이 꺾이기 시작했다. 15일 기준 총자산은 1만5218달러로, 고점 대비 약 1000달러가량 증발했다. 물론 초기 자본 1만달러 대비 52%의 수익률을 유지하고 있다는 점은 여전히 인상적이다. 하루 만에 800달러 가까이 감소한 14일의 급락은 반도체 섹터 전반의 조정 압력이 그대로 반영된 결과다. 급락장은 무섭지만, 성장주 중심 포트폴리오의 숙명이라 할 만하다.

보유 종목 진단: 저평가의 승자와 고평가의 숙제

종목	수량	매입가	현재가	PER
브로드컴	5.67주	$326.03	$346.25	45.6
AMD	7.17주	$198.62	$570.82	154.3
아마존	1.95주	$208.39	$254.08	20.8
인텔	2.80주	$104.56	$98.12	-
메타	0.55주	$653.56	$737.54	28.7
엔비디아	26.59주	$184.21	$221.30	28.9
SOXL	13.92주	$71.22	$110.54	25.0
TQQQ	1.13주	$76.34	$74.12	30.1
마이크론	0.52주	$997.21	$914.13	12.8

눈에 띄는 것은 AMD와 엔비디아다. AMD는 매입가 대비 약 3배 가까이 상승했지만, 이익 대비 주가수준이 150배를 넘어서며 성장 기대가 얼마나 선반영돼 있는지 보여준다. 반면 엔비디아는 성장 대비 밸류에이션이 0.27 수준으로 여전히 매력적이라는 평가가 가능하다. 마이크론은 12배대 수준의 낮은 이익 배수와 0.16에 불과한 성장 대비 지표로 HBM4 수급 호조 속에 가장 저평가된 자산으로 꼽힌다. 다만 인텔은 여전히 주당 이익이 적자로, 반등 여부가 관건이다.

매매 복기: 레버리지 줄이고 개별 저평가주로

일자	구분	종목	수량	가격
2026-10-09	매수	마이크론	0.11주	$1,035.84
2026-10-09	매도	TQQQ	0.06주	$80.23
2026-10-09	매도	SOXL	0.73주	$142.52
2026-09-18	매수	마이크론	0.19주	$977.50
2026-09-18	매도	SOXL	0.77주	$114.82
2026-08-28	매도	SOXL	0.81주	$123.05
2026-08-21	매수	엔비디아	0.84주	$216.85
2026-08-21	매도	메타	0.10주	$545.83
2026-08-21	매도	마이크론	0.03주	$974.33
2026-08-21	매도	SOXL	0.85주	$122.21

최근 매매 패턴은 분명하다. 3배 레버리지 상품인 SOXL과 TQQQ의 비중을 지속적으로 줄이면서, 그 자금으로 마이크론과 엔비디아 같은 개별 우량주를 담았다. 특히 마이크론 반복 매수는 메모리 슈퍼사이클에 대한 확신의 표현이다. 이는 변동성 확대 국면에서 레버리지의 위험을 줄이고 저평가 자산에 집중하려는 전략적 재배치로 읽힌다.